حسابداری، امور مالی و هوش محاسباتی 3092-7366 4 اردیبهشت 1405 1405 03 01 Forecasting Economic Recession and Growth Using Corporate Financial Misreporting پیش‌بینی رکود و رشد اقتصادی با استفاده از گزارش نادرست مالی شرکت‌ها 1 15 10.61838/jafci.160 FA شیرین منتشی گروه حسابداری، واحد نجف آباد، دانشگاه آزاد اسلامی، نجف آباد، ایران. مهنام ملایی گروه حسابداری، واحد نجف آباد، دانشگاه آزاد اسلامی، نجف آباد، ایران. مریم فرهادی گروه حسابداری، واحد اصفهان (خوراسگان)، دانشگاه آزاد اسلامی، اصفهان، ایران. جواد فروزنده گروه حسابداری، واحد نجف آباد، دانشگاه آزاد اسلامی، نجف آباد، ایران. Journal Article 1404/03/17 <p>This study aims to examine the ability of corporate financial misreporting to predict economic recession and economic growth in firms listed on the Tehran Stock Exchange. The research is classified as fundamental-experimental in purpose and descriptive-correlational in nature. The statistical population included all firms listed on the Tehran Stock Exchange between 2012 and 2023. Using the systematic elimination method, 105 firms were selected as the sample. Data were gathered from financial statements, explanatory notes, and official stock exchange resources. Multiple regression and logistic regression models were employed, and data analysis was conducted using Eviews and Stata software. The results indicated that financial misreporting (measured through the adjusted Beneish M-Score) significantly predicts economic recession, with logistic regression coefficients confirming the first hypothesis (p&lt;0.05). Moreover, panel regression results demonstrated that financial misreporting also predicts future economic growth. Control variables such as exchange rate, consumer price index, and firm size were also found to have significant effects on economic outcomes. The findings highlight that distorted financial reporting can serve as a reliable predictor of both economic recession and economic growth. These insights provide valuable implications for policymakers, regulators, and investors seeking to enhance decision-making processes and mitigate risks associated with misreported financial information.</p> <p>هدف این پژوهش بررسی توانایی گزارشگری مالی نادرست در پیش‌بینی رکود اقتصادی و رشد اقتصادی در شرکت‌های پذیرفته‌شده در بورس اوراق بهادار تهران است. پژوهش حاضر از نوع بنیادی-تجربی و ماهیت آن توصیفی-همبستگی است. جامعه آماری شامل شرکت‌های پذیرفته‌شده در بورس اوراق بهادار تهران طی سال‌های ۱۳۹۱ تا ۱۴۰۲ بود. با استفاده از روش حذف سیستماتیک، ۱۰۵ شرکت به‌عنوان نمونه انتخاب شدند. داده‌ها از صورت‌های مالی و یادداشت‌های توضیحی شرکت‌ها و منابع رسمی بورس گردآوری شد. برای آزمون فرضیه‌ها از مدل‌های رگرسیون لجستیک و داده‌های ترکیبی و نرم‌افزارهای Eviews و Stata استفاده شد. نتایج نشان داد که گزارش نادرست مالی (شاخص MSCORE تعدیل‌شده) توانایی پیش‌بینی رکود اقتصادی را دارد؛ ضرایب مدل لجستیک برای این متغیر معنادار بودند (p&lt;0.05). همچنین، نتایج مدل رگرسیون نشان دادند که گزارشگری مالی نادرست می‌تواند رشد اقتصادی آینده را نیز پیش‌بینی کند. علاوه بر این، متغیرهای کنترلی همچون نرخ ارز، شاخص قیمت مصرف‌کننده و اندازه شرکت تأثیر معناداری بر رشد و رکود اقتصادی داشتند. یافته‌ها بیانگر آن است که تحریفات گزارشگری مالی می‌توانند به‌عنوان شاخصی معتبر برای پیش‌بینی رکود و رونق اقتصادی به کار گرفته شوند. این نتایج می‌تواند به سیاست‌گذاران اقتصادی، نهادهای نظارتی و سرمایه‌گذاران در بهبود تصمیم‌گیری‌ها و کاهش ریسک‌های ناشی از اطلاعات نادرست کمک کند.</p> https://jafci.com/index.php/jafci/article/download/160/135